Бухгалтерский учет. Налоги. Аудит

Форум – МСФО, US GAAP

Обсуждаем:

Пифы

Деметра (c5e4f)
02.09.2008, 12:26
Кто может подсказать, как по МСФО учитываются ПИФы.

Понятно, что в общем случае - это финансовый инструмент, а может ли ПИФ быть дочерней компанией?
zemlyanukhina (d4c9b)
06.10.2008, 06:05
учет попадает под действие IAS 32.39 и IFRS 7
avatar
VIRTushka  
18.02.2019, 22:05
Вопрос тот же, но за 10 лет все совсем изменилось))

Как сейчас по МСФО учитываются ПИФЫ?

Ситуация.
1. Участнику доверительного управления принадлежит более 50 % имущества ЗПИФа.
2. Управляющая ЗПИФом компания - это дочерняя компания данного участника.
3. Члены инвестиционного комитета ЗПИФа - это руководящие сотрудники этого участника.

То есть, вроде как контроль налицо.

Включать ли в консолидированную отчетность Участника имущество ЗПИФа?
Если включать, то как что?
-  дочерние (контроль?);
- совместные договоры (все же ЗПИФ - это, по сути, совместное управление имуществом, по смыслу очень близкое к договорам совместной деятельности);
-  инвестиции по справедливой стоимости с отнесением изменений на прибыль/убыток?

Чем руководствоваться?
IFRS 10?
IFRS 11?
IFRS 9 ?
IAS 28 ?

Коллеги, помогите, я здесь совсем не в теме.
avatar
Escapist  
19.02.2019, 02:00
Так же как 10 лет назад, сначала стоит разобраться зачем выбрана такая схема структурирования инвестиций. Может быть полезно понимание, каковы выгоды от схемы и участие в управлении за оставшимися владельцами долей в ПИФ кроме основного участника
avatar
VIRTushka  
19.02.2019, 16:28
Escapist, а какие есть подходы к учету ПИФов?

По поводу структурирования инвестиций есть 2 варианта:
1. совместное (с другими инвесторами) развитие проектов на компаниях, доли в которых принадлежат ЗПИФ;
2. обособление компаний, чтобы сделать их работу более оперативной (не распространять те требования, согласованияи пр., которые действуют в рамках группы) Обход собственной бюрократии. На компаниях предполагается развивать небольшие инновационные проекты.
avatar
Escapist  
19.02.2019, 21:35
Речь не про учет ПИФов, а про консолидацию этого бизнеса/активов. Для этого нужно понять, что это за актив с точки зрения группы, как распределены права и обязанности сторон. 
Оба приведённых вами варианта, по-моему, не очень убедительны. Для указанных целей просто создают отдельное юрлицо.  ПИФ лучше подходят для «автопилота», а не для совместного предприятия или  облегчённого принятия внутрикорпоративных решений.
avatar
VIRTushka  
19.02.2019, 22:43
Как понимать "автопилот"?
avatar
Escapist  
20.02.2019, 00:01
Активы фонда управляются УК в соответствие с правилами фонда (мандатом), инвесторы не вовлекаются в принятие операционных решений ни на уровне УК, ни тем более в самих структурах, в которые инвестирует пиф.
avatar
VIRTushka  
20.02.2019, 00:34
В нашем случае инвестор однозначно не готов отдать все на самотек.
Будет участвовать через инвестиционный комитет фонда.
Автор:
Ваш Email:

Защита от спама:
Введите код, который вы видете ниже (защита от роботов-спамеров).
 **    **  **    **  **     **  **    **        ** 
 ***   **  **   **   **     **  **   **         ** 
 ****  **  **  **    **     **  **  **          ** 
 ** ** **  *****     **     **  *****           ** 
 **  ****  **  **    **     **  **  **    **    ** 
 **   ***  **   **   **     **  **   **   **    ** 
 **    **  **    **   *******   **    **   ******  
Сообщение: